Индикатор Оpen interest не является стандартным инструментом технического анализа на МТ 4, но пользуется популярностью у профессиональных трейдеров, склонных к глубокому изучению рынка. Чем хорош этот индикатор, и легко ли найти его в интернете?

ТОП 3 Forex брокеров в мире:

Как возникают изменения данных по открытому интересу?

Перемена показателя Open interest, а, следовательно, и анализ таких данных, имеет столь серьезное значение потому, что открытие каждой позиции на финансовом рынке влияет на его изменчивость. При заключении каждой очередной биржевой сделки данный показатель либо остается неизменным, либо увеличивается, либо уменьшается. В чем причина этих изменений?

1. В одном случае новые позиции открываются одновременно покупателем и продавцом. Итогом такого процесса становится появление нового фьючерсного контракта.
2. Во втором случае, когда покупатель заключает сделку на приобретение финансового актива, а продавец выходит из сделки по старой, имевшейся у него длинной позиции, то выходит, что одним трейдером заключается новый контракт, тогда как вторым трейдером аннулируется контракт старый.В этой ситуации не происходит изменение количественного значения общего числа контрактов.
3. В третьем варианте налицо аналогичный результат, но с некоторой разницей. Продавцом открывается сделка по новой короткой продаже без покрытия, а покупателем в этот момент старая сделка по новой короткой продаже без покрытия аннулируется. Так как один трейдер заключает сделку, а второй выходит из позиции, то изменений open interest не наблюдается. Если же ликвидация старых позиций осуществляется обоими трейдерами, то налицо уменьшение данных по открытому интересу.

Это означает, что значение показателя open interest может расти только в случае одновременного открытия новых позиций со стороны обоих трейдеров. Открытый интерес уменьшается при одновременном закрытии старых позиций со стороны обоих трейдеров.

Значение открытого интереса не изменяется, если производится заключение новой сделки одним из трейдеров при одновременном выходе из старой позиции другим трейдером. Анализ этих изменений в конце торгового дня позволяет судить происходил ли приток капитала деньги на рынок или же деньги уходили с него, то есть о силе или слабости текущего тренда.

В принципе, понимание и истолкование показателей Volume и Оpen interest для оценки текущего состояния рынка в целом совпадают. В случае одновременного увеличения этих двух факторов изменение рыночной тенденции является маловероятным, тогда как одновременное снижение этих двух показателей является признаком истощения действующего тренда и последующего его разворота.

Трактовка известного трейдера и аналитика Ларри Вильямса на сей счет означает, что рост числа открытых рыночных позиций демонстрирует начало либо продолжения падение цен. При снижении числа открытых рыночных позиций следует ожидать начала либо продолжения роста цен. Объяснение ситуации заключается в том, что в моменты падения или роста цен в рынок входят мелкие трейдеры, до этого выжидавшие подходящего момента для присоединения к текущему движению.

Графическое изображение открытого интереса похоже на ценовой график. Графически open interest может иногда опережать движение ценового графика или повторять его вершины.

Индикатор Open interest

Open interest считается техническим индикатором открытого интереса, наиболее точно отображающим актуальную силу действующей тенденции за счет наглядной демонстрации всех открытых позиций по фьючерсным контрактам на конец торговой сессии.

Индикатор Open interest.

Индикатор отображает все открытые сделки независимо от того, являются ли они сделками для коротких или длинных позиций. Он демонстрирует реальное значение числа открытых позиций без учета вида сделки. Для сохранения актуальности информации алгоритм индикатора составлен так, чтобы не происходило изменение его данных в случае одновременного закрытия старых контрактов с открытием новых.

Показания индикатора определяются по положению его кривой. Так она растет с ростом числа участников торгов по данному активу. Это является подтверждением тенденции независимо от ее характера.

Движение вниз кривой индикатора означает уменьшение количества участников торгов и возросшую вероятность смены существующего тренда.

Технический индикатор Open interest является аналитическим инструментом подтверждения или расхождения, демонстрирующим общий объем заключенных сделок или открытых позиций. Иными словами, его кривая демонстрирует общее статическое количество контрактов, заключенных на рынке деривативов по конкретному базовому активу.

Фьючерсный контракт является сделкой купли-продажи некоего актива по заранее оговоренной цене с поставкой в день экспирации фьючерса. Оpen interest является отображением количественного значения купленных либо проданных фьючерсных контрактов в незакрытом состоянии. Следует знать, что открытые контракты используются рыночными спекулянтами не для торговли, а с целью держат для хеджирования своих позиций.

Индикатор открытого интереса имеет числовые значения, так как визуальное определение его величины представляет определенную сложность.

Показания такого индикатора не содержат в себе оптимальных данных, указывающих на изменение тенденции, а для понимания такого изменения значения открытого интереса не обязательно должны достигать экстремальной величины.

Платная версия.

Приемлемую для торгового терминала МТ4 версию этого индикатора в сети интернет найти сложно. Предлагается, правда, скачать индикатор Open interest для пятого варианта «Метатрейдера», который можно бесплатно загрузить с сайта www.mql5.com. В каталоге представлено несколько версий индикатора от разных разработчиков. На данный момент все они платные.

Рыночное настроение – один из важнейших движущих факторов торговли. Его оценка чрезвычайно важна в практике торговли, но к сожалению, часто упускается трейдерами. Существуют различные способы измерения настроения большинства участников рынка, но мы рассмотрим как осуществляется этот процесс с помощью анализа показателяоткрытого интереса.

Рынок Форекс и открытый интерес

Анализ показателя открытого интереса на рынке производных инструментов (фьючерсы , опционы) является стандартным инструментом анализа, но для большинства трейдеров, которые торгуют на валютном спот-рынке, эта тема незнакома. В прошлой статье мы акцентировали внимание на том, что при торговле на валютном рынке форекс информация относительно объема и открытого интереса отсутствует, поскольку все сделки проводятся на внебиржевом рынке. В результате какой-либо отчет по всем сделкам рынка отсутствует.

Поэтому для получения данных по объему и открытому интересу в качестве важных индикаторов силы движений на рынке форекс необходимо пользоваться данными по открытому интересу и объему на рынке валютных фьючерсов.

Взаимосвязь спот и фьючерсного валютных рынков

В отличие от спот-рынка валют, не имеющего централизованной торговой площадки и единой системы учета, сделки по валютным фьючерсам происходят на биржах, например – Чикагской товарной бирже (CME). Эти рынки достаточно сильно взаимосвязаны, и данные по объему и открытому интересу на рынке фьючерсных контрактов позволяют трейдеру оценить рыночное настроение на рынке Forex . Стоимость валютных фьючерсов определяется в основном ценой на спот-рынке, которая отличается на величину форвардных свопов. Валютный спот-рынок предполагает заключение сделки с поставкой наличной валюты в течение двух дней, в то время, как валютные фьючерсы заключаются на основе стандартных размеров контрактов с продолжительностью действия три месяца.

Цена валюты на рынке фьючерсов и на спот-рынке имеют тенденцию двигаться одномоментно и однонаправленно, то есть, когда цена повышается на одном рынке, то она повышаться также и на другом рынке или наоборот. Например, если цена повышается на спот-рынке на британский фунт, то так же также повышается цена фьючерсного контракта GBP/USD.

Понятие открытого интереса

Зачастую трейдеры путают понятие открытого интереса с понятием объема на рынке.

Следует помнить, что открытый интерес – это общее количество открытых контрактов и еще не погашенных поставкой или контр сделкой. То есть, эти контракты являются все еще "открытыми". Когда покупатель открывает новую длинную позицию, то продавец также, но с противоположной стороны открывает короткую новую позицию, а открытый интерес при этом на один контракт увеличивается.

Также важно понять, что если новый покупатель покупает у старого другого покупателя, который собирается продать (закрыть позицию), то открытый интерес при этом не увеличивается, поскольку не было создано нового контракта. Открытый интерес уменьшается, если трейдеры закрывают позиции. На рынке открытый интерес по общим длинным позициям всегда равен общему открытому интересу по коротким позициям. Такое положение объясняется тем, что для каждого покупателя существует на противоположной стороне сделки продавец, или, как его еще называют, контрагент.

Взаимосвязь между трендом и открытым интересом

В целом, открытый интерес увеличивается, когда на рынок поступают новые деньги, и трейдеры ставят на текущее направление рынка. То есть, обычно увеличение общего открытого интереса благоприятствует существующему на рынке тренду, и указывает на его продолжение.

И наоборот, открытый интерес уменьшается, когда трейдеры выводят с рынка деньги, показывая тем самым изменение настроения на рынке, особенно, если открытый интерес до этого повышался.

При устойчивом тренде в любом направлении (восходящий или нисходящий), открытый интерес должен увеличиваться. Это означает, что в течение восходящего тренда преобладают длинные позиции, а при нисходящем тренде доминируют короткие позиции. Уменьшение открытого интереса является предупреждающим потенциальным признаком о недостаточной силе тренда для его продолжения, поскольку на рынок существенной суммы денег не поступило.

Поэтому повышающийся открытый интерес, как правило, указывает на продолжение текущего ценового тренда, будь то восходящий или нисходящий тренд . Снижение или неизменность этого показателя свидетельствует, что импульс тренда ослабевает и вероятно его скорое окончание.

Применение в торговле

Рассмотрим пример на евро, когда фьючерсы сформировали тенденцию к повышению. Согласно графика в верхнем окне, было несколько возможностей для трейдера войти в длинную позицию по евро, либо на прорыве уровня сопротивления или на отбое цены от дневной трендовой линии.

В нижнем окне графика видно, что открытый интерес увеличивался постепенно, по мере укрепления евро против доллара США. Обратите внимание, движение цены на спот-рынке (показано синей линией) на EUR/USD происходило одновременно с фьючерсами на евро (см. Стратегия торговли по валютной паре EUR/USD). В этом случае рост открытого интереса сопровождал среднесрочный тренд и указывал трейдеру, что тренд поддержан приходом новых денег.

То есть, используя открытый интерес, вы можете получить подсказку, что тренд имеет проблемы. Эта подсказка заключается в виде снижающегося открытого интереса при наличии на рынке тренда, независимо от того, нисходящий это или восходящий тренд.

Заключение

Если вы торгуете на валютном рынке форекс, для оценки настроения рынка можете использовать показатели открытого интереса на фьючерсном рынке . Анализ открытого интереса поможет трейдеру подтвердить силу или слабость существующего тренда и позволит более правильно позиционироваться в рынке.

– это общее число открытых контрактов (не закрытых и не поставленных), которые существуют на данный день с поставкой в определенный день. Открытый интерес часто ассоциируется со срочным рынком (фьючерсов и опционов), где число открытых контрактов меняется день ото дня, в отличие от фондового рынка, где количество акций является постоянным числом с тех пор, как произошла их эмиссия.

Для каждого продавца фьючерсного контракта должен быть покупатель. Один продавец и один покупатель вместе создают один контракт. Поэтому общий открытый интерес на рынке определенных фьючерсов равняется общему количеству покупок или общему количеству продаж, а не их суммарному числу.

Открытый интерес (оpen interest) иногда путается с объемом торговли (trading volume), но эти два термина относятся к абсолютно различным понятиям. Например, в день, когда один трейдер, который имеет 10 фьючерсов, продает их новому трейдеру, выходящему на рынок, эта операция не создает изменения в значении открытого интереса для этого фьючерса; так как никакие новые контракты не были добавлены к ранее открытым. Однако продажа этих 10 контрактов увеличивает число объема торговли на стоимость этих 10 контрактов. Значение открытого интереса изменяется, когда новые покупатель и продавец выходят на рынок, создавая новый контракт

Открытый интерес является мерой потока денег на фьючерсный рынок. Увеличение открытого интереса означает новые или дополнительные деньги, поступающие на рынок, в то время как его уменьшение указывает на то, что деньги вытекают из рынка.

Как используется открытый интерес в трейдинге?

В популярной литературе о биржевой торговле считается, что увеличение открытого интереса следует скорее трактовать как сигнал на покупку, в то время как его уменьшение обычно интерпретируется как медвежий знак.

Открытый интерес также используется в качестве индикатора импульса силы тренда. Так как возрастающий открытый интерес отображает дополнительные деньги, входящие на рынок, то он должен указывать на увеличение внимания к рынку, и поэтому такая ситуация обычно интерпретируется как знак, что существующая рыночная тенденция набирает обороты и, вероятно, будет продолжаться. С другой стороны уменьшение открытого интереса отражает безразличие со стороны инвесторов и уменьшающийся импульс, указывая, что существующий тренд может скоро быть исчерпан.

В чем подвох?

Интерпретация растущего открытого интереса, как усиление тренда на фоне открытия позиций за счет новых денег, вливающихся в рынок, может быть заблуждением. Чтобы понять его природу, задумайтесь, КТО открывает эти новые контракты? Опытные профессионалы или эмоциональные новички?

Проведем практический анализ показателей открытого интереса на рынке фьючерсов на акцию Газпром. Зайдем на сайт Московской биржи, на страницу статистики о торгах текущим контрактом GZU6.

Отметьте пропорцию участников торгов: количество физических лиц на порядок выше. Соотношение как в мире хищников и жертв.

Любопытной особенностью этого источника информации является то, что данные открытого интереса предоставляются с разбивкой по участникам торгов – частники и фирмы. Последователям метода Вайкоффа и стратегии VSA само собой напрашивается допущение, что физические лица в основном представлены публикой (новичками, толпой) , а юридические – банками, фондами и другими организациями, где капиталом управляют профессиональные трейдеры. И с этой точки зрения открывается интересная картина…

Соберем данные об изменениях открытого интереса по дням в таблицу Excel:

Статистика цены и открытого интереса, где:

• L1 – длинные позиции (longs) физических лиц;
• S1 – короткие позиции (shorts) физических лиц;
• L2 – длинные позиции (longs) юридических лиц;
• S2 – короткие позиции (shorts) юридических лиц;
• HLC/3 – Типичная цена (Typical price) = (high+low+close)/3.

Построим график и проведем его анализ:

1. Очевидна корреляция между действиями трейдеров из числа юридических лиц (двойные сплошные линии) и простой публики из числа физических лиц (одинарные сплошные линии). Это – визуализация взаимодействия новичков и профессионалов, и тезиса “на каждого покупателя должен быть свой продавец”. Когда новички накапливают longs, у профессионалов растет открытая позиция с короткой стороны рынка.
2. Примечательна тактика действий физических лиц – при снижении цены (голубая пунктирная линия) до 3 августа они наращивали longs, торгуя против тренда. И чем стремительней было снижение, тем активней новички совершали покупки (вероятно, усредняя ранее открытые longs).

Пример использования данных открытых позиций.

На правом краю последнего графика заметно, что по факту торгов за 18 число публика в своей массе увеличила число открытых longs, а проницательные и немногочисленные профессионалы – shorts, что дает основание предполагать, что они готовятся к приближающемуся снижению. И с этой идеей в голове читатель графика наблюдает за открытием сессии 19-го числа, которое знаменуется очевидным аптрастом, или неспособностью цены вырасти после значительного усилия (отмечено стрелкой). Скорей всего, публика на этом движении вверх еще больше открыла longs – только для того, чтобы увидеть, как цена предательски пятится вниз, нивелируя весь прогресс. И затем, после сигнала “нет спроса”, пробивает поддержку на пути вниз.

Вместо вывода. Как использовать данные об открытых позициях?

Анализ открытого интереса может оказаться полезным вспомогательным инструментом, если поверить, что рынок – это противостояние профессионалов (умных денег, инсайдеров, опытных трейдеров, инсайдеров, сильных рук) и публики (толпы, новичков, слабых рук). Анализируя отношения цены и объемов, и составляя собственное мнение о текущей ситуации на рынке, трейдер может обратиться к данным от открытом интересе, чтобы подтвердить свое суждение (или же поставить под сомнение). Выявив растущую динамику открытого интереса, он должен решить, кто активничает за этим ростом? Профессионалы, или широкая публика, которая с высокой долей вероятности потеряет деньги на бирже?

P.S. Пока писалась эта статья, торговая сессия пятницы 19-го закончилась. Цена на фьючерс GZU6 упала с 13925 до 13804, а публика (физические лица)… нарастила убыточные longs.

На смарт-лаб. На этот раз поговорим про открытый интерес.

На фьючерсном рынке, в отличие от фондового, есть еще одна важная характеристика: открытый интерес . Это так называемое количество «открытых контрактов». Для того, чтобы Вы могли купить фьючерсный контракт, обязательно должен быть человек, который Вам его продаст. В момент совершения сделки между этими двумя людьми возникает «открытый контракт». Таким образом, чем выше «открытый интерес», тем больше количество людей, вовлеченных в игру.

Для лучшего понимания можно рассмотреть ситуацию на конкретном примере. Допустим, на текущий момент показатель «открытого интереса» составляет 500 000 контрактов. Что это значит? Это значит, что в общем и целом заключено 500 000 сделок и в момент роста цены фьючерсного контракта на 1 рубль, из кармана «продавцов» перетекает в карман «покупателей» 500 000 рублей в виде «вариационной маржи». К сожалению, «открытый интерес» ничего не говорит о качественной структуре продавцов и покупателей. То есть это может быть 500 000 человек, купивших по одному контракту, или же 1 крупный покупатель, купивший 500 000 контрактов.

Теперь попытаемся понять, как это может помочь в совершении сделок. Для этого представим гипотетическую ситуацию с одним «открытым контрактом». В случае сильного роста цены определенная сумма перейдет из рук «продавца» в руки «покупателя». В какой-то момент у «продавца» может не хватить денег, чтобы обеспечивать прибыль «покупателя» и ему придется закрыть сделку, то есть откупить у покупателя по более высокой цене этот контракт обратно (аналог маржин колла). В момент закрытия сделки, бывший продавец становится покупателем, так как ему, чтобы не стать банкротом нужно закрыть убыточную сделку как можно быстрее. Теперь предположим, что у нас таких продавцов не один, а 100 000 человек, соответственно, эти 100 000 человек с целью предотвратить убытки готовы закрывать свои убыточные сделки по любым ценам. Таким образом, в случае высокого «открытого интереса» и сильного движения вверх в какой-то момент на рынке возникает ажиотаж из-за того, что большому количеству людей, терпящих убытки, приходится откупать их убыточные позиции и, чем больше этих людей, тем сильнее будет ажиотаж в этот момент, сопровождаемый ростом цены.

Есть еще один важный момент, не надо забывать о том, что в момент сильных движений одна из сторон («продавцы» или «покупатели») получают значительную прибыль, которую также можно использовать как рычаг, с целью разогнать цену еще больше.

Подведём итоги. Если Вы планируете покупку от определенных ценовых уровней, которые Вы считаете достаточно крепкими, надо обращать внимание на «открытый интерес», если он падает – потенциал движения низкий и Ваши уровни с высокой долей вероятности устоят, если растёт – стоит задуматься, потому что высокий «открытый интерес» может придать движению импульс, достаточный для пробития уровня.

Иными словами, «открытый интерес» можно сравнить с массой пушечного ядра, летящего в стену. В случае небольшой массы, ядро, скорее всего, отскочит, не оставив значительных повреждений, если же масса превышает все мыслимые величины, то от стены, также как и от ее защитников останутся лишь воспоминания.

Джим Вайкофф

Фьючерсные объемы и открытый интерес являются теми факторами, на которые по нескольким причинам стоит обращать пристальное внимание и постоянно отслеживать при торговле фьючерсами.
Для начала давайте дадим определение двум этим терминам.
Открытый интерес - это общее количество невыполненных фьючерсных контрактов (или опционов на них) с премией в определенное время, срок которых не истек. Это индикатор степени ликвидности того или иного фьючерсного рынка, который оказывает влияние на возможность покупать или продавать по определенной цене или около нее.
Понятие открытого интереса может показаться мудреным, особенно для новичков. В двух словах, вот как рассчитывается открытый интерес: если очередной покупатель (лонг) и продавец (шорт) открывают свои позиции, заключая сделку, отрытый интерес увеличивается на единицу. Однако, если трейдер, у которого уже открыта длинная позиция, продает новому участнику рынка, который ждет возможности открыть длинную позицию, то открытый интерес остается на прежнем уровне. Если же трейдер, у которого уже открыта длинная позиция, продает новому участнику рынка, который ждет возможности закрыть свою короткую позицию, открытый интерес снижается на единицу.
Объем - это количество транзакций по фьючерсному контракту (или опциону на него) выполненных в течение определенного временного периода. Обычно говорят об объеме определенной торговой сессии.
Когда объем и открытый интерес находятся на низком уровне, то торговать на таком рынке стоит очень осторожно. Другими словами, это неликвидный рынок. Поэтому будет тяжело добиться своевременного исполнения да ещё и по хорошей цене. Что касается высоколиквидных рынков, то они менее всего подвержены манипулированию со стороны трейдеров.
Большинство ветеранов фьючерсной торговли сходятся во мнении, что объем и открытый интерес являются факторами второстепенными, помогающими подтверждать сигналы технических индикаторов. Другими словами, трейдеры не принимают своих торговых решений исходя исключительно из данных торгового объема и открытого интереса, а используют их в сочетании с техническими индикаторами для подтверждения или опровержения их сигналов.
Например, если на рынке фьючерса наблюдается сильный “прорыв”, переходящий в бычий импульс, то он будет являться хорошим сигналом к покупке только в том случае, если он сопровождается большим торговым объемом. Однако если сильный пробойный импульс сопровождается незначительным торговым объемом, то это подозрительно. Если образование нового ценового максимума или минимума сопровождается слабым объемом, то это, скорее всего, означает, что движение скоро исчерпает себя или уже исчерпало. Если движения против существующего тренда сопровождаются повышенным объемом, то это может свидетельствовать о скором окончании тренда. Такое явление называется дивергенцией.
Основное правило заключается в том, что по мере развития тренда объем должен расти. В восходящем тренде объем должен быть больше во время бычьих импульсов и меньше во время коррекционных движений вниз. И наоборот, в нисходящем тренде объем должен быть больше во время медвежьих импульсов и меньше во время коррекционных движений вверх.
Изменения в значениях открытого интереса также могут помочь в подтверждении торговых сигналов технических индикаторов. Открытый интерес может дать трейдеру представление о новых финансовых поступлениях или сокращениях на рынке. Это может помочь при мониторинге трендовых рынков.
Еще одно основное правило торговли заключается в том, что если объем и открытый интерес растут, то тренд, скорее всего, продолжит развиваться в прежнем направлении. А если эти показатели снижаются, то, скорее всего, тренд подошел к своему завершению.
Однако между открытым интересом и торговым объемом есть одно отличие: открытый интерес может быть подвержен сезонным тенденциям (он может быть выше или ниже в определенное время года). Средний показатель сезонности очень важен при анализе показателя открытого интереса. Если цена растет, и общий открытый интерес растет вместе с ней и превышает средний показатель сезонности (усредненное значение за 5 лет), то это означает, что на рынок поступают новые деньги агрессивных покупателей, что подтверждает силу бычьего тренда.
Однако если цены растут, а открытый интерес падает в значении ниже среднего сезонного показателя, то данный рост вызван держателями убыточных длинных позиций, которые ликвидируют их, и соответственно деньги покидают рынок. Обычно это медвежий признак, указывающий на то, что рост скоро сменится падением.
Аналогичная ситуация происходит и в нисходящем тренде. Если по мере развития нисходящего тренда открытый интерес растет и превышает средний показатель сезонности, то это значит, что на рынок пришли агрессивные продавцы, и это медвежий признак. Но если открытый интерес снижается и падает ниже среднего при медвежьем тренде, то это значит, что он скоро закончится, потому что быки ликвидируют свои убыточные длинные позиции.
Вот еще два правила применительно к открытому интересу:
Очень высокий открытый интерес на ценовых пиках может вызвать резкий обвал.
Открытый интерес, который нарастает в процессе консолидации (бокового движения перед прорывом) может усилить ценовой прорыв.
Многие фьючерсные трейдеры любят изучать данные СОТ (Commitments of Traders), предоставляемые Комиссией по торговле товарными фьючерсами (Commodity Futures Trading Commission - CFTC), на предмет изменений открытого интереса, чтобы понять, что делают крупные спекулянты и коммерческие трейдеры.
Более подробную информацию по данным СОТ можно найти на официальном сайте CTFC .

Об авторе
Джим Вайкофф торгует на фондовых, фьючерсных и опционных рынках уже более 20 лет. Родился и живет в штате Айова.
Он получил степень бакалавра в Университете Айовы в 1984 году по основной специальности “журналистика” и дополнительной специальности “экономика”.
Джим также являлся журналистом Futures World News и долгие годы вел репортажи с биржевых площадок Чикаго и Нью-Йорка, где освящал текущую ситуацию по каждому фьючерсу.
Вскоре после того, как Джим начал свою карьеру журналиста в сфере финансов, он начал изучать технический анализ. Анализируя ценовые паттерны и различные технические индикаторы, он пришел к пониманию того, что данный подход к анализу и торговле на рынках делит участников рынка на “профессиональных инсайдеров” и просто индивидуальных трейдеров.
Его знание рынков и кропотливая работа по дальнейшему изучению теханализа позволили ему занять несколько престижных постов, включая должность главного технического аналитика очень известных компаний.
По его словам, его задача заключается не только в том, чтобы помогать трейдерам “генерировать” профит, но и в том, чтобы обучать их пониманию сути рынков и торговли на них, так как в мире торговли нет предела мастерству, поэтому всегда есть, к чему стремиться и чему учиться.